卧羊场地处
应县东南部，属于恒山山脉的一部分。它位于
尧峪村北部，与
浑源县接壤。该地区呈西北至东南方向延伸，总面积约为2.5平方千米。卧羊场的主峰
平均海拔达到2333.4米，是
朔州市市内仅次于第一高峰的山峰。
卧羊场所在的区域以山地为主，其地形特点为西北向东南倾斜。区域内主要由岩石构成，植被覆盖相对较少。由于其特殊的地理位置和地貌条件，卧羊场成为了一个独特的自然景观区。
卧羊场的名字来源于当地的一个传说。相传，在这座山上有一个洞穴，牧羊人在放牧时会在这里躲避风雨。此外，山脚下的草地也是羊群常驻之地，因此人们将这个地方命名为“卧羊场”。